Ханьский первый министр Сяо Хэ размышляет о том, что циский ван Хань Синь, обладающий слишком большой силой, может стать опасным для государства. Он советуется с военачальником Фань Куаем. Тот, явно завидуя заслугам Хань Синя, предлагает устранить его. Сяо Хэ решает под ложным предлогом вызвать Хань Синя в столицу и предать казни. Однако с этим не соглашается сановник Чжан Лян (чжэнмо). Он восхваляет Хань Синя, говорит о том, что расправа над Ханем вызовет в народе недовольство. На все доводы Чжан Ляна Сяо Хэ отвечает одним: «Хань может стать опасным впоследствии». Исчерпав доводы, Чжан Лян решает удалиться от двора.
Получив приглашение ко двору, Хань Синь советуется со своим приближенным Куай Вэнь-туном. Тот умоляет Ханя не ездить в столицу, а последовать примеру Чжан Ляна — уйти в отшельники. Но Хань Синь уверен в себе — его заслуги так велики, император так ценит его — и потому решает ехать. Куай остается, сославшись на необходимость заботиться о старой матери.
Заманив Хань Синя, Сяо Хэ добивается его казни. Однако он еще не спокоен — остался Куай Вэнь-тун. По слухам, тот сошел с ума. Сяо Хэ посылает Суй Хэ проверить, действительно ли Куай повредился в рассудке, и в противном случае привезти его в столицу. Куай ходит по улицам, преследуемый мальчишками, произносит бессвязные речи. Но вечером, вернувшись в закут, где он живет, Куай изливает свою скорбь о погибшем Хань Сине. Его подслушивает Суй Хэ и разоблачает мнимое сумасшествие. Куаю приходится ехать в столицу.
Сяо Хэ созывает князей и сановников для расправы над Куаем. Уже готов треножник с кипящим маслом. Приводят Куая — он готов немедленно умереть. Раз казнят самых заслуженных людей, зачем жить ему? Под видом перечисления «грехов и глупостей» казненного Хань Синя он говорит о его подвигах и преданности. Свое же поведение оправдывает пословицей о «собаке тирана Цзе, лаявшей на мудрого Но». Тронутые его речью, сановники во главе с Сяо Хэ плачут, раскаявшись в поспешности своих действий. Появляется посланник императора. Оказывается, государь тоже жалеет о своих неосновательных подозрениях; он реабилитирует Хань Синя, прощает непослушание Куая и предоставляет ему должность. Однако Куай не желает больше служить.